零件商不要患上蘋果依賴癥

　　在每一臺iPhone和iPad內(nèi)部，都由幾十種非常小的零部件，這些零件商已經(jīng)習慣過分依賴于iPhone給自己帶來的利潤，以為只要“吃定”蘋果，就能閉著眼睛賺錢。直到有一天，蘋果毫不留情地將他們“劈腿”。

　　已經(jīng)有兩家公司深受其害。日前，為蘋果提供圖形芯片(GPU)的供應商、英國最大的半導體廠商想象技術公司(Imagination Technologies)股價暴跌70%，創(chuàng)下8年新低，原因就是蘋果宣布未來兩年之內(nèi)將隨時停用想象技術的圖形芯片，并終止專利費的支付。想象技術公司從2008年起就成為蘋果的供應商，蘋果是其最大的客戶，為其貢獻了超過一半的收入，預計今年蘋果將向其支付約6500萬英鎊。

　　但是劇情遠未終止。另一家英國半導體廠商、為蘋果提供電源管理集成電路的Dialog(戴樂格)芯片公司股價暴跌20%，原因同樣是由于分析師警告蘋果正在自主研發(fā)集成電路，可能放棄其供應商資格。蘋果占Dialog收入比重超過70%。

　　兩家公司的股價接連暴跌后，將徹底攪動蘋果整個供應商系統(tǒng)的寧靜。如果蘋果的思路真正開始轉向全面自主研發(fā)零部件，短期內(nèi)無疑還會出現(xiàn)第三個甚至更多的供應商股價的暴跌。這個月注定是供應商不平靜的一個月，預計將會引發(fā)一系列的多米諾骨牌效應。

　　供應商對蘋果的依賴就如同消費品公司需要依靠零售商沃爾瑪這樣的渠道來讓自己的產(chǎn)品有好的銷路一樣，零部件供應商的成敗是由蘋果這樣的整機廠商的工程師和高層來決定的。去年蘋果iPhone銷量超過2億部，這也意味著供應商的杠桿被極大程度抬高了。包括凌云邏輯(Cirrus Logic)和鴻海等在內(nèi)的16家蘋果供應商的收入中，有超過一半來自蘋果。收入超過20%來自蘋果的供應商的數(shù)量接近30家。

　　其它重度依賴蘋果的供應商還包括思佳訊(Skyworks)，其收入多達44%來自蘋果。無線設備供應商Qurvo超過37%的收入來自蘋果。蘋果代工廠捷普科技(Jabil)股價也重挫超過1%，蘋果為捷普貢獻了近四分之一的收入。而全球最大的無線芯片廠商博通(Broadcom)也有15%至20%的收入來自蘋果。

　　事實上，蘋果對于其芯片合作伙伴一直都不怎么慷慨。去年蘋果把高通告上法庭，起訴高通濫收專利費，要求其賠償10億美元。蘋果和競爭對手三星的專利訴訟案也糾纏了好幾年。

　　蘋果“劈腿”供應商，很大程度是出于成本的考量。以想象技術公司為例，從蘋果公司從發(fā)布iPhone之初，該公司就是蘋果最親密的供應商，為其供應圖形芯片GPU，以支持諸如手機上能夠打游戲等功能。直到現(xiàn)在，蘋果設計的包括 A10 Fusion、A9 和 A8 等在內(nèi)的系統(tǒng)級芯片，都還是依靠想象技術公司的PowerVR圖像處理技術。這意味著，蘋果每出售一臺iPhone或iPad，都需要向其支付專利費。

　　蘋果所采取的策略是把這些供應商的優(yōu)秀人才先“挖”過來，獲得技術后就能“過河拆橋”。想象技術公司和蘋果的親密關系要追溯到十年前。2008年起，蘋果就開始持有想象技術公司8%的股權，后者在蘋果總部Cupertino附近設立辦公室，以方便和蘋果工程師的協(xié)調(diào)交流。蘋果去年甚至一度曝出想要收購想象技術公司的消息，但是最終談判沒能繼續(xù)下去。取而代之的是蘋果“挖走”了該公司的重要技術開發(fā)團隊，包括后者的首席運營官Metcalfe。

　　所謂商場上從來沒有永遠親密的朋友，蘋果希望掌握更多核心技術并不令人意外。這也意味著，過去10年“咬定”蘋果作為增長籌碼的公司必須得警惕了。蘋果能讓一家公司股價10年翻三倍，也能讓它毀于頃刻間。

　　蘋果過去的一家為其提供顯示屏藍寶石玻璃的供應商GT Advanced Technologies，在2014年被蘋果“拋棄”之后宣布破產(chǎn)。此外，觸屏生產(chǎn)廠商TPK和音響零件生產(chǎn)商Audience的股價也均隨蘋果的訂單量波動變化。

　　正如咨詢機構Gartner分析師盛陵海對筆者表示：“大公司都在做垂直整合，這種趨勢不可阻擋。因為它們一旦失去創(chuàng)新，就會很快倒下，比如諾基亞。”

　　也許在技術儲備初期，蘋果不具備特定領域的技術，這時就會提供資金扶持供應商進行排他的研發(fā)，但是供應商不應目光短視，將這種“暫時”的機會視為“永恒”，而是應該借機開拓其它客戶，并且不斷創(chuàng)新，讓產(chǎn)品升級。比如三星的策略就能讓它敢于對蘋果說“不”。

　　從另一方面來看，蘋果的這些供應商是在和蘋果大量的現(xiàn)金流在競爭，形勢非常艱巨。蘋果在研發(fā)方面的投入每年都在以20億美元的規(guī)模增長，幾乎占到收入的5%，比前兩年的3%大幅增長。2016年蘋果在研發(fā)方面的投入超過100億美元;2015年和2014年的研發(fā)規(guī)模分別是80億美元和60億美元。

　　事實上，所有的大公司都在加大研發(fā)投入。此前特斯拉宣布和Mobileye停止合作，也是因為特斯拉自己研發(fā)出自動駕駛的視覺技術。但Mobileye的命運還不算太差，最終被英特爾收購也算落得好人家。但有更多的供應商被“拋棄”之后，等待他們的可能是自生自滅。