海潤光伏擬借殼上市

　　經(jīng)過三次變更重組方的艱難歷程，已被暫停上市的*ST申龍終于拿出完整的新版重組預案。根據(jù)該預案，海潤光伏科技股份有限公司將通過借殼實現(xiàn)整體上市，*ST申龍將變身為光伏企業(yè)。

　　其實投資者對該方案并不陌生，早在2010年3月30日，*ST申龍公告，公司擬將全部資產(chǎn)及負債整體出售給控股股東江蘇申龍創(chuàng)業(yè)集團有限公司，實現(xiàn)“凈殼重組”，同時新增A股股份換股吸收合并海潤光伏100%股權(quán)，發(fā)行價格為每股3元。

　　公司公布的預案對上述方案予以確認。公告稱，本次交易擬置入上市公司的資產(chǎn)預估值約為23.2億元，擬置出資產(chǎn)及負債的預估值約為2.8億元。*ST申龍擬向海潤光伏股東發(fā)行約7.73億股。本次交易完成后，公司總股本約10.31億股，海潤光伏控股股東紫金電子及其一致行動人約占41.8%，紫金電子實際控制人陸克平將成為*ST申龍的實際控制人。交易完成后，*ST申龍的主業(yè)將從軟塑彩印及復合包裝產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷售，變更為太陽能電池用單晶硅棒/片、多晶硅錠/片、太陽能電池片及組件的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。

　　此外，該重組預案還引入了現(xiàn)金選擇權(quán)條款。*ST申龍將在本次交易中由江陰市新國聯(lián)投資發(fā)展有限公司作為第三方為上述股東提供現(xiàn)金選擇權(quán)，現(xiàn)金選擇權(quán)價格與本次交易新增股份價格相同，即3.00元/股?，F(xiàn)金選擇權(quán)方案的實施細則將另行公告。

　　由于2006年至2008年連續(xù)三年虧損，*ST申龍自2009年4月2日起被暫停上市。期間*ST申龍曾三次嘗試不同重組方案，前兩次分別由于銀團否決和政策因素未能如愿。

　　據(jù)介紹，海潤光伏是一家專門從事太陽能電池用單晶硅棒/片、多晶硅錠/片、太陽能電池片及組件的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售的中外合資股份制企業(yè)。公司前身江陰海潤成立于2004年4月，之后經(jīng)過3輪股權(quán)轉(zhuǎn)讓和5輪增資，注冊資本從最初的300萬元擴大至4億元。2008年2月，江陰海潤整體變更為海潤光伏科技股份有限公司，之后又經(jīng)兩輪增資，注冊資本進一步擴大至12.4億元。在經(jīng)過最近一次股權(quán)轉(zhuǎn)讓后，公司實際控制人由創(chuàng)始人任向東家族變更為陽光集團全資子公司紫金電子，紫金電子實際控制人為陸克平。

　　經(jīng)過多年發(fā)展，海潤光伏已成為我國最大的晶硅太陽能電池生產(chǎn)企業(yè)之一，是入圍國家“金太陽和太陽能光電建筑應(yīng)用示范工程”的三家晶體硅光伏組件供應(yīng)商之一，也是我國第二批光伏并網(wǎng)發(fā)電特許權(quán)招標電站光伏組件供應(yīng)商之一。截至2010年底，海潤光伏已具有年產(chǎn)硅片1.5億片(約合480MW)、電池片580MW、電池組件150MW的生產(chǎn)能力。2010年前10月公司實現(xiàn)凈利潤2.7億元(未經(jīng)審計)，預計全年將實現(xiàn)凈利潤3.76億元。