美光、三星、SK海力士如何看待2022年服務器、PC、Mobile三大市場發(fā)展？

從美光最新發(fā)布的財報業(yè)績看，對于明年發(fā)展可謂信心滿滿。當然，強大的企業(yè)信心與市場策略、產(chǎn)品組合和技術底蘊不可分割。然而，存儲原廠畢竟處于產(chǎn)業(yè)供應鏈最上游，下游終端市場的需求狀況才是真正拉動企業(yè)業(yè)績增長的根本動力。

那么，美光如何看待服務器、Mobile和PC這三駕市場馬車的發(fā)展？三星、SK海力士又有何看法呢？

美光預計2022年庫存水位將處于較低水平，DRAM和NAND供應將趨緊

回顧即將完結的2021年，美光預計DRAM bit需求增長將低于20%，NAND bit需求增長將高于30%。對于2022年市場增長，美光預計DRAM bit需求增長約15%左右，NAND bit需求增長將約30%。

至于美光庫存水平，根據(jù)財報披露，第一財季末美光庫存價值45億美元，庫存天數(shù)103天處于正常范圍內(nèi)。但是美光預計其2022財年公司庫存水位將低于100天，DRAM和NAND供應將趨緊。

來源：美光，CFM閃存市場整理，22Q1截至2021年12月2日

美光稱，預計2022財年公司資本支出在110億美元至120億美元之間。對于產(chǎn)能問題，美光稱，在未來數(shù)年內(nèi)，其DRAM和NAND bit供應增長都將僅通過技術節(jié)點升級達到，在此之后，美光稱其DRAM廠區(qū)將進行擴展，但是預計NAND供應仍將可通過3D技術縮放實現(xiàn)。

美光如何看待數(shù)據(jù)中心、PC和Mobile三大市場發(fā)展？

數(shù)據(jù)中心市場將成為未來數(shù)年帶動存儲產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重要引擎，這一觀點無疑已經(jīng)在業(yè)內(nèi)形成共識，美光也不例外。在第一財季期間，美光數(shù)據(jù)中心市場收入同比增長70%，并預計在NVMe SSD的強勁需求下，其二季度數(shù)據(jù)中心SSD銷量將得到顯著提升。另外，美光最新推出的DDR5產(chǎn)品，預計也將在2022財年表現(xiàn)亮眼。

對于今年PC市場，可以簡單概括為，終端需求依然可觀，但終端廠商零部件長短料及庫存調(diào)整問題影響了本季度存儲產(chǎn)品需求。對于明年PC市場發(fā)展，美光預計銷量應與今年持平，且企業(yè)PC需求占比將進一步提升。

另外，美光指出，今年低功耗DRAM在PC市場占比已達到20%，預計在未來五年內(nèi)將成為市場主流。

在本財季中，美光Mobile業(yè)務營收同比增長25%。美光預計2021年5G手機銷量將超5億臺，2022年將超7億臺。另外，美光分析，與4G手機相比，5G手機的DRAM容量要高出50%，NAND容量要高出2倍。

三星、SK海力士又對明年市場發(fā)展有何看法？

作為集合了DRAM和NAND產(chǎn)線的存儲原廠，三星、美光和SK海力士在市場上的戰(zhàn)略視野基本是在同一高度的。

目前，即便三星和SK海力士還未發(fā)表對來年的市場展望，但CFM閃存市場在與業(yè)內(nèi)資深人士溝通過程中發(fā)現(xiàn)，三者的市場看法在一定程度上是相似的。

首先，對于明年DRAM和NAND市場需求發(fā)展上，三家的看法基本一致，其中DRAM bit增長在15%-18%范圍之間，NAND bit增長在30%左右。

對于三大市場明年發(fā)展，三大原廠預測也是大致相同：預計PC市場隨著長短料問題緩解，銷量預計與今年持平；Mobile全球市場微漲；數(shù)據(jù)中心服務器市場漲幅最高。

值此歲末年初更替之際，各大廠商紛紛忙于進行一年業(yè)績總結，并對明年發(fā)展進行規(guī)劃，那么，PC、數(shù)據(jù)中心、Mobile這三大存儲產(chǎn)品主流應用市場將如何發(fā)展必然是業(yè)內(nèi)關注的問題，而存儲原廠在其戰(zhàn)略高度上進行的市場預判，在一定程度上能為產(chǎn)業(yè)界人士提供有力的參考。