PCB行業(yè)“大亂斗”:限排 漲價(jià)擴(kuò)產(chǎn) 并購(gòu)淘汰 加劇產(chǎn)業(yè)大遷移

　　漲價(jià)正成為電子元器件市場(chǎng)一大基調(diào)，作為元器件連接載體的PCB板也同樣在持續(xù)漲價(jià)。然而，伴隨著限排環(huán)保的“春風(fēng)”席卷，整個(gè)長(zhǎng)三角、珠三角的PCB企業(yè)正面臨新的問(wèn)題。

　　從2017年年底的江蘇昆山限排，到珠海、上海限排，再到如今深圳嚴(yán)查，整個(gè)PCB產(chǎn)業(yè)將會(huì)在這波漲價(jià)潮后迎來(lái)新的局面，不少PCB廠商也將會(huì)隨“風(fēng)”散去。

　　集微網(wǎng)記者獲悉，目前這波PCB漲價(jià)整體幅度在20-30%，同時(shí)受限排影響，整個(gè)長(zhǎng)三角、珠三角不少PCB工廠不得不加速向內(nèi)陸(江西、湖南、湖北、重慶等)地區(qū)轉(zhuǎn)移，不少陳舊或不達(dá)標(biāo)的PCB產(chǎn)能會(huì)逐漸被淘汰。

　　而對(duì)于這場(chǎng)PCB產(chǎn)業(yè)迎來(lái)的新行情，筆者通過(guò)調(diào)查發(fā)現(xiàn)，這儼然就是在產(chǎn)業(yè)“大亂斗”下，原材料漲價(jià)、供需不對(duì)等、工藝升級(jí)、產(chǎn)能吃緊、環(huán)保限排等因素帶來(lái)的元器件漲價(jià)課題的新范本。

　　昆山限排向上海、深圳席卷，環(huán)保稅加重PCB廠運(yùn)營(yíng)成本

　　2017年12月24日，昆山市發(fā)出全面停產(chǎn)緊急通知，要求該市范圍內(nèi)的270家企業(yè)全面停產(chǎn)。消息一出，引起產(chǎn)業(yè)界一片嘩然，尤其是引發(fā)了昆山臺(tái)灣廠商的反彈。兩日后，昆山市再次宣布，先前的停工通知未實(shí)施，下一步，要求“限排”。

　　業(yè)內(nèi)人士向集微網(wǎng)透露，昆山市未實(shí)施全面停工，只要求限排整改，是因?yàn)槔ド脚_(tái)商協(xié)會(huì)與昆山市政府進(jìn)行了協(xié)商。如果一刀切，產(chǎn)業(yè)鏈很多企業(yè)會(huì)死掉，再加上會(huì)引發(fā)工人失業(yè)恐慌，才有了限排整頓。在要求停產(chǎn)的企業(yè)中，臺(tái)灣廠商占了近半數(shù)，而PCB工廠由于重污染，正是這次限排整改的重災(zāi)區(qū)。

　　深圳市前海新絲路科技有限公司總經(jīng)理劉勝深諳行業(yè)內(nèi)幕，他向集微網(wǎng)表示，PCB工廠加大對(duì)環(huán)保的要求是產(chǎn)業(yè)必然趨勢(shì)，目前對(duì)于PCB廠商的環(huán)保達(dá)標(biāo)分為綠牌和藍(lán)牌，這兩個(gè)是比較高的環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)，沒(méi)有綠牌或藍(lán)牌的PCB廠商肯定都會(huì)被查，需要整改。

　　劉勝進(jìn)一步稱，目前是先整頓華東的PCB企業(yè)環(huán)保限排，華南區(qū)PCB廠整頓也只是時(shí)間的問(wèn)題。PCB產(chǎn)業(yè)也不可能一下子全整頓，否則對(duì)整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的影響非常大。

　　事實(shí)也是如此。在昆山限排后，珠海也發(fā)布限排通知。隨后，上海也開始限排整頓，并向以深圳為代表的珠三角蔓延。

　　1月5日上海印發(fā)《上海市2018年重點(diǎn)排污單位名錄》，對(duì)全市開展了水環(huán)境、大氣環(huán)境、土壤環(huán)境、聲環(huán)境以及其他等五類重點(diǎn)排污單位的篩選排查工作。

　　另?yè)?jù)業(yè)內(nèi)人士向筆者透露，自2018年年初以來(lái)，整個(gè)深圳寶安各大工業(yè)區(qū)也都受到環(huán)保部門的排查，工業(yè)區(qū)經(jīng)常斷水?dāng)嚯?，被迫停產(chǎn)。

　　深圳市線路板行業(yè)協(xié)會(huì)工作人員也向筆者證實(shí)，目前深圳寶安各大工業(yè)區(qū)的PCB廠商已經(jīng)經(jīng)過(guò)排查，不達(dá)標(biāo)的就要整改。

　　那么PCB工廠究竟有哪些污染?由于PCB板設(shè)計(jì)需要電鍍、蝕刻、顯影技術(shù)，同時(shí)很多工藝都用到化學(xué)藥水，這就帶來(lái)重污染。

　　而除昆山限排事件外，對(duì)PCB產(chǎn)業(yè)的影響還有一個(gè)大動(dòng)作，就是環(huán)保稅。自2018年1月1日起開始施行《環(huán)保稅》，PCB廠將要根據(jù)其排污、排氣的具體情況增交稅收，其中廢水、廢氣排放費(fèi)用增加3-5倍，甚至更多。這對(duì)PCB廠商而言，其運(yùn)營(yíng)成本無(wú)疑是加重了。

　　漲價(jià)可追溯到2016年，剖析PCB產(chǎn)能消耗的幾大因由

　　面對(duì)行業(yè)環(huán)保限排和新增環(huán)保稅的影響，對(duì)于PCB產(chǎn)業(yè)來(lái)說(shuō)，一方面，長(zhǎng)三角、珠三角的PCB企業(yè)產(chǎn)能將會(huì)被縮減，供需失衡將引發(fā)漲價(jià)行情;另一方面，PCB工廠的稅收負(fù)擔(dān)更重，漲價(jià)也就顯得理所應(yīng)當(dāng)。

　　金百澤企業(yè)發(fā)展部總監(jiān)朱榮威向筆者表示，PCB板漲價(jià)可以說(shuō)是一種價(jià)格傳遞，因?yàn)樯嫌毋~箔、玻纖等原材料不斷漲價(jià);另一個(gè)原因就是在于2016年鋰電行業(yè)的爆發(fā)，吃掉了很多銅箔的產(chǎn)能。原材料價(jià)格在2016年漲幅就超過(guò)100%，2017年初有所回落，隨后又開始集中漲價(jià)。

　　其中銅箔作為PCB的導(dǎo)電體沉淀于電路板基底層上，在PCB制作成本中，覆銅板占據(jù)了PCB成本的37%左右。據(jù)悉，從2016年開始，電子銅箔的供應(yīng)出現(xiàn)供不應(yīng)求的現(xiàn)象，這個(gè)現(xiàn)象愈演愈烈，在2016年第四季度達(dá)到頂峰至今尚無(wú)根本好轉(zhuǎn)，推動(dòng)了2016年P(guān)CB價(jià)格上漲。

　　而在2017年P(guān)CB價(jià)格上漲，更多的是需求拉動(dòng)的增長(zhǎng)。劉勝表示，2017年7月份PCB行業(yè)開始由淡轉(zhuǎn)旺季，從7月份開始多次調(diào)價(jià)。其中，國(guó)內(nèi)智能手機(jī)廠商訂單大增是主要的需求驅(qū)動(dòng)。

　　手機(jī)訂單大增也容易引發(fā)問(wèn)題。因?yàn)槭謾C(jī)客戶大規(guī)模下單后，當(dāng)一二線PCB大廠接單后產(chǎn)能不夠，就會(huì)將低端的訂單下發(fā)到三四線板廠;三四線板廠接到訂單后，開始做相對(duì)高端的產(chǎn)品，其原有的低端訂單也下發(fā)到五六線板廠，這就出現(xiàn)板廠外發(fā)單暴增的問(wèn)題。

　　外發(fā)單一多，再加上環(huán)保一查，部分企業(yè)如果沒(méi)有產(chǎn)出，會(huì)對(duì)整個(gè)行業(yè)影響很大，因?yàn)檎麄€(gè)產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)黔h(huán)環(huán)相扣。另外，產(chǎn)能吃緊之后，交付周期成倍增加，造成的恐慌性下單也比較多。

　　此外，2017年受礦機(jī)帶動(dòng)，消耗的PCB產(chǎn)能也十分龐大，不少大廠的PCB產(chǎn)能都被礦機(jī)吃掉了。由比特幣帶動(dòng)的挖礦產(chǎn)業(yè)在2017年直線飆升，直接消耗的PCB產(chǎn)能也是始料未及的。

　　整體漲價(jià)20-30%，新增產(chǎn)能于今年3-6月份釋放

　　基于上述多重因素推動(dòng)，如今PCB市場(chǎng)漲價(jià)幅度是怎么樣?劉勝透露，從2017年7月份行情轉(zhuǎn)旺季后，漲幅在5%左右，隨著多輪調(diào)整后，目前PCB整體漲價(jià)區(qū)間在20-30%。

　　而在PCB板應(yīng)用最大的手機(jī)市場(chǎng)中，iPhone、華為、OV、百立豐手機(jī)對(duì)PCB板的要求不同，對(duì)應(yīng)的價(jià)格也有很大區(qū)別，漲幅也不一樣。劉勝向筆者透露，目前功能機(jī)每塊PCB價(jià)格在1元多(含稅)，低端智能機(jī)PCB的價(jià)格在3-5元不等，中端PCB的價(jià)格在5-10元不等，中高端的智能機(jī)PCB板10-20元不等，更高端的PCB板會(huì)超過(guò)20元，其差異還是很大的。

　　劉勝進(jìn)一步稱，iPhone8的PCB在是12層直通，成本高于20元;Oppo/Vivo等中端的PCB在10層2階，價(jià)格在12元左右;百立豐等低端智能機(jī)采用的是4或8層板，成本在6元左右。

　　通過(guò)手機(jī)PCB價(jià)格，可以看到，整個(gè)PCB產(chǎn)品的成本價(jià)格并不高，而受限于諸多因素驅(qū)動(dòng)，PCB板整體漲幅20-30%，在業(yè)界看來(lái)這是合理的，另外有部分PCB廠漲價(jià)只在10%，也不排除為搶單而惡意競(jìng)爭(zhēng)。但毫不夸張地說(shuō)，目前PCB市場(chǎng)很混亂，現(xiàn)價(jià)和交付周期都不是統(tǒng)一的。

　　由于在2017年四季度PCB產(chǎn)能較為吃緊，交貨周期一度延長(zhǎng)至90天，這造成了很多恐慌性下單，很多方案商提前把三個(gè)月的訂單先下了，但現(xiàn)在又遇到終端廠商砍單，導(dǎo)致市場(chǎng)相對(duì)混亂。

　　事實(shí)證明，不少終端廠商在2018年第一季度開始砍單，同時(shí)這也是PCB市場(chǎng)的傳統(tǒng)淡季。劉勝表示，很多產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)會(huì)因這波PCB行情死掉，現(xiàn)在不少板廠做出來(lái)的產(chǎn)品提不動(dòng)了，下游廠商不提貨或是告知慢慢提，實(shí)際上就是沒(méi)單。

　　更重要的是，2018年上半年，將會(huì)出現(xiàn)不少新擴(kuò)建的PCB板廠產(chǎn)能釋放，這對(duì)于漲價(jià)后的PCB市場(chǎng)會(huì)造成巨大沖擊。新增產(chǎn)能會(huì)在今年3-6月份陸陸續(xù)續(xù)投產(chǎn)，這些新產(chǎn)能是在原來(lái)基礎(chǔ)上成倍翻番，如果說(shuō)昆山的產(chǎn)能不被停掉，那么在今年3月份之后，PCB價(jià)格就會(huì)開始下滑，再加之環(huán)保的影響，會(huì)導(dǎo)致原來(lái)很多不賺錢的企業(yè)逐漸倒閉。

　　產(chǎn)業(yè)大遷移的背后，國(guó)內(nèi)PCB企業(yè)將迎來(lái)黃金發(fā)展期

　　整體來(lái)看，受環(huán)保限排和政策以及原材料漲價(jià)等多方因素影響，2018年在新增產(chǎn)能釋放后，整個(gè)PCB產(chǎn)業(yè)將會(huì)迎來(lái)較大的變化，中小PCB廠的產(chǎn)能或淘汰或并購(gòu)，PCB大廠的市場(chǎng)集中度也會(huì)進(jìn)一步提升。

　　而在今年新增產(chǎn)能中，長(zhǎng)三角和珠三角已經(jīng)不是PCB廠商擴(kuò)產(chǎn)的主力。受限于環(huán)保限排影響，PCB廠商擴(kuò)產(chǎn)早已向江西、湖北、重慶等中部地區(qū)轉(zhuǎn)移，這些地區(qū)政府也會(huì)提供政策支持，而不像珠三角等地區(qū)的發(fā)展現(xiàn)狀(已經(jīng)不歡迎這類高污染的制造企業(yè))，整個(gè)PCB市場(chǎng)將會(huì)迎來(lái)產(chǎn)業(yè)大遷徙。

　　產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移，確實(shí)是PCB產(chǎn)業(yè)的現(xiàn)狀，一方面，昆山、深圳等城市確實(shí)在“趕”這些PCB企業(yè);另一方面，像江西、湖南、湖北、重慶等地區(qū)也確實(shí)在“引”PCB企業(yè)，支撐經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

　　“根據(jù)行業(yè)數(shù)據(jù)顯示，2016年全球PCB產(chǎn)值在600億美金左右，預(yù)計(jì)未來(lái)幾年全球PCB產(chǎn)值會(huì)達(dá)到700億美元，加之本土制造產(chǎn)業(yè)的支撐，中國(guó)PCB廠商會(huì)陸續(xù)搶占市場(chǎng)份額，會(huì)迎來(lái)黃金發(fā)展期?！眲僬J(rèn)為，未來(lái)全球70%的PCB產(chǎn)值會(huì)來(lái)自中國(guó)，當(dāng)前這個(gè)時(shí)機(jī)，是國(guó)內(nèi)PCB產(chǎn)業(yè)發(fā)展的最好時(shí)機(jī)。

　　朱榮威也認(rèn)為，PCB行業(yè)現(xiàn)在是中國(guó)企業(yè)發(fā)展的黃金期，投資會(huì)越來(lái)越多，而競(jìng)爭(zhēng)也更激烈，再加之環(huán)保限排的影響，國(guó)內(nèi)PCB產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移后的集中度會(huì)逐漸提升。此外，產(chǎn)業(yè)并購(gòu)也在所難免，小廠商難以維繼后，倒閉或被并購(gòu)也將成為常態(tài)。

　　而對(duì)于今年國(guó)內(nèi)PCB產(chǎn)業(yè)的發(fā)展態(tài)勢(shì)，整體看機(jī)遇會(huì)遠(yuǎn)大于挑戰(zhàn)?！?018年國(guó)內(nèi)PCB行業(yè)將會(huì)是一半海水一半火焰，因?yàn)镻CB行業(yè)內(nèi)遷轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)非常明顯，尤其是這兩年資本力量的推動(dòng)，更多的國(guó)產(chǎn)PCB廠商上市，在資金的加持下，必定會(huì)陸續(xù)擴(kuò)產(chǎn)提升市場(chǎng)份額。”朱榮威表示，隨著產(chǎn)能陸續(xù)釋放和環(huán)保問(wèn)題的影響，一定會(huì)引起PCB廠商的新一輪洗牌，企業(yè)的實(shí)力決定自身能否存活下來(lái)，所以說(shuō)2018年整個(gè)PCB行業(yè)仍存在變化，PCB市場(chǎng)的價(jià)格也要看這波產(chǎn)能釋放和行業(yè)的整體情況。

　　但值得強(qiáng)調(diào)的是，在環(huán)保政策的影響下，內(nèi)陸地區(qū)新擴(kuò)建的PCB工廠開始籌建時(shí)就要把環(huán)保做為很重要的考量因素，因?yàn)榄h(huán)保不達(dá)標(biāo)，整頓或關(guān)停會(huì)是一個(gè)必然趨勢(shì)。那么，為了避免走過(guò)的老路，PCB廠商就要加強(qiáng)供應(yīng)鏈管理，改進(jìn)工藝，重視低污染的環(huán)保問(wèn)題，國(guó)內(nèi)PCB產(chǎn)業(yè)大遷移又何嘗不是一場(chǎng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)。